当晋西南自治政府的第一次政府工作会议结束后，晋西南便进入了大工业发展阶段。

通过对辖区内的工厂进行合并，和设备改造升级，晋西南的工业水平得到了大规模的升级。

除了原来合并的西北工矿联合产业公司外，这段时间内，政府又对各地的洋灰厂，砖厂等进行了合并和设备升级，形成了西北建材工业集团，对各地的商铺（张家等众多家族的商铺）进行合并，形成了西北百货公司等。

西北建材公司每年可以生产水泥80万桶，还有砖石等建筑材料。

西北百货公司通过低廉的进货成本和远低于市场价格的销售价，几近垄断西北各地的百货市场，获得了大量的收入。

为了获得更多的财政收入，晋西南自治政府专门将辖区内的所有军工产业合并（临洮的军工厂，婺城的军工厂和其他几家小型修械所）成为西北兵工集团（通过对各个生产线的改造和升级，西北兵工集团轻武器厂每年能够生产21式步枪8万支：原来的大明陆军制式步枪，口径为7mm，标尺射程为2000m，有效射程在800m，M88式步枪5万支：为1888式委员会步枪升级改造版，口径为7.92mm，标尺射程为1500m，有效射程为600m，该款步枪以出口为主，M24式木柄手榴弹50万只，7mm步枪弹1.5亿发，7.92mm步枪弹3000万发，M1924式通用机枪2000挺：在MG34基础改进升级，口径为7mm，标尺射程在2100m，有效射程在1200m，捷克式轻机枪1000挺：口径为7.92mm，标尺射程为1500m，有效射程在800m，出口为主，MG24重机枪200挺：在MG08的基础升级改造，口径7.92mm，标尺射程为1800m，有效射程为1000m，出口为主，M21式60mm迫击炮300门等。

重武器厂每年能够生产M23式80mm迫击炮240门，M24式100mm迫击炮150门，M24A式120mm迫击炮72门，M24B式150mm迫击炮48门，虎蹲炮级75mm步兵炮120门，神威级105mm榴弹炮36门。等）

经过三个月的发展

晋西南自治政府拥有了多家大规模的工矿企业，这些企业为晋西南自治政府下一年的发展提供了有力的经济支持。

如现今在整个中华都有名的远东第一工矿集团：西北工矿联合产业公司，一个季度内生产原煤270万吨，焦煤78万吨，铁80万吨，钢25万吨等，整个公司一个季度光煤炭出售了原煤230万吨，焦煤70万吨，总计收益3700万元，纳税580万元，政府分红850万元。

西北兵工集团，一个季度出售了各类军工制品达1570万元，除了成本外，政府获得税收350万，所得570万。

西北纺织集团年产棉布可达2000万匹，一季度生产540万匹棉布，已出售370万匹，盈利1670万元，纳税270万元，政府所得420万。